Flere veje i kvarteret er opkaldt efter figurer i Ludvig Holbergs komedier.
Jeppe spillede hovedrollen i komedien “Jeppe på bjerget”, og inspirationen til vejnavnet kommer måske fra den nærliggende ved På Bjerget.
Vejen er anlagt omkring 1920.
Bebyggelsen i den sydlige del af Jeppes Allé og langs Bispebjergvej og Frederiksborgvej er opført omkring 1923 og tegnet af arkitekten Georg Gøssel. Han var også med til at tegne boligblokkene, der ligger på omkring Grundtvigs Kirke.
De to-etages blokke omkranser et grønt område, som strækker sig i hele vejen længde og videre mod nord til Emdrupvej.
Villaerne på vejen er en del af Bispebjerg Villaby.