Gaden er som andre i kvarteret opkaldt efter områder i Tyskland.
Indtil 1902 hen den Godthaabs Alle, efter den gård, som jorden var udstykket fra.
Da Sundbyernes Kommune blev indlemmet i København, blev der “ryddet op” i gadenavne, der lignede hinanden. Og muligheden for forveksling med Godthåbsvej på Frederiksberg var nærliggende.
Tidligere havde vejen udkørsel til Holmbladsgade, men ender nu blindt ved Sadolinparken – det tidligere fabriksområde for Sadolin & Holmblad
Husene på Badensvej er opført i 1898 af Byggeforeningen Godthaab og tegnet af arkitekten Viggo Dahl (1860-1939).
Foreningen bestod i begyndelsen af arbejdere ved Hærens tøjhus (våbenfabrik), der lå ved Amager Boulevard.
Bebyggelsen består af i alt 50 huse, hvor de 22 har to 3-værelses lejligheder og og 28 hver har to 2-værelses. De to typer ligger på skift, så hvert andet hus har 3-værelses lejligheder.
Tidligere var der flere butikker i kældrene under gadens huse.